FTMO, la prop firm CFD la plus connue, propose enfin le trading des Futures.
1) Growth ou Pro ?
FTMO Futures propose deux challenges, le Growth et le Pro, disponibles en 50K, 100K et 150K.
Les objectifs de profit sont identiques entre les deux formules, mais le Pro accorde davantage de drawdown.
La différence est la plus marquée sur le compte à 50K, avec 3 000 dollars d'objectif pour 3 000 dollars de drawdown, contre 2 000 dollars sur le Growth.
Pendant l'évaluation :
- Growth : aucune limite de perte quotidienne et une règle de constance de 40 %
- Pro : une limite de perte quotidienne hard et une règle de constance de 50 %
Une limite hard signifie que son dépassement entraîne la perte du compte.
Sur le Pro 50K, elle est fixée à 1 000 dollars par jour. Le trader peut donc disposer de 3 000 dollars de drawdown total, mais perdre son challenge s'il atteint 1 000 dollars de perte sur une seule journée.
Les deux formules utilisent un drawdown End of Day.
Une fois le challenge réussi, FTMO donne accès à un compte financé simulé appelé “Sim-Funded”, sans objectif de profit ni règle de constance.
Le Pro conserve sa limite de perte quotidienne hard, dont le dépassement entraîne la fermeture du compte financé.
Sur le Growth, la limite de perte quotidienne apparaît seulement à ce stade et reste soft.
Si elle est atteinte, FTMO ferme les positions et bloque le trading jusqu'à la séance suivante, mais le compte reste actif.
2) Les avantages
Un rapport objectif-drawdown intéressant
Le principal avantage de FTMO Futures se trouve selon moi sur le compte Pro 50K.
Son ratio de 1 pour 1 entre l'objectif de profit et le drawdown est particulièrement favorable pour un challenge Futures de taille 50K.
Aucun frais d'activation
Il n'y a rien à payer pour passer du challenge au compte financé et l'abonnement mensuel s'arrête après la réussite de l'évaluation.
Pas de règle de constance sur le compte financé
FTMO retire la règle de constance après l'évaluation.
Le trader n'a donc pas besoin de continuer à générer des profits pour réduire le poids d'une journée trop importante avant de pouvoir retirer.
Des plafonds de retrait élevés sur le Pro
Le compte Pro permet de demander jusqu'à 100 % du profit disponible lors d'un cycle, dans la limite du payout cap correspondant au compte.
Celui du Pro 50K atteint par exemple 5 000 dollars.
Il n'y a pas non plus de buffer supplémentaire à constituer avant de pouvoir retirer ses premiers gains.
3) Les inconvénients
Le challenge fonctionne par abonnement
FTMO ne limite pas la durée de l'évaluation, mais l'abonnement continue tant que le challenge n'est pas validé.
Un trader qui prend trois mois pour réussir paiera donc trois mensualités.
Le reset coûte seulement 10 dollars de moins qu'une nouvelle mensualité et ne repousse pas la prochaine échéance de l'abonnement.
Le Daily Loss Limit hard du Pro
Le Daily Loss Limit réduit une partie de l'avantage apporté par le drawdown plus élevé du Pro, puisqu'il reste possible de perdre le compte sans avoir atteint le drawdown total.
Plusieurs conditions avant de pouvoir retirer
L'absence de règle de constance sur le compte financé simplifie les retraits, mais FTMO impose encore plusieurs conditions :
- Le Growth demande quatre journées bénéficiaires respectant un seuil minimum
- Le Pro en demande cinq, avec des seuils quotidiens plus élevés
- Le Growth permet de demander au maximum 50 % du profit disponible sur un cycle
- Au moins 50 % du montant demandé doit provenir de nouveaux gains réalisés pendant le cycle en cours
La règle du new profit peut rendre les profits laissés sur le compte plus difficiles à récupérer par la suite.
Si 10 000 dollars restent disponibles et que le trader ne réalise que 1 000 dollars de nouveaux gains pendant le cycle suivant, il ne pourra demander que 2 000 dollars de retrait.
Seulement trois comptes financés
FTMO limite chaque trader à trois comptes financés simultanément.
Avec trois comptes de 150K, l'allocation maximale atteint 450 000 dollars, mais la limite de trois comptes reste faible pour les traders qui utilisent des comptes combinés afin de multiplier leurs retraits.
Pour comparaison, Apex Trader Funding peut aller jusqu'à vingt en simultané.
Un scaling après le challenge
Les plafonds de contrats disponibles pendant l'évaluation ne sont pas conservés immédiatement sur le compte financé.
Un 50K commence avec 2 mini-contrats avant de pouvoir monter jusqu'à 5, un 100K passe de 4 à 10 et un 150K de 6 à 15.
Peu de plateformes disponibles
FTMO Futures propose Tradovate, TradingView et NinjaTrader.
L'absence de Rithmic réduit le choix et empêche notamment de conserver certaines configurations basées sur Sierra Chart, ATAS ou Quantower.
4) Ma recommandation
Si je devais choisir aujourd'hui, je prendrais le Pro 50K en priorité.
Son ratio de 1 pour 1 entre l'objectif et le drawdown justifie à mes yeux son prix légèrement supérieur au Growth.
Le Daily Loss Limit demande toutefois une gestion du risque stricte.
Pour ma pratique de l'intraday et du scalping, le scaling ne changerait pas non plus mon choix, puisque deux mini-contrats sur un 50K représentent déjà une exposition suffisante.
Je choisirais également le Pro sur le 100K, où les 1 000 dollars de drawdown supplémentaires par rapport au Growth restent intéressants.
Sur le 150K, je préfère le Growth. Les conditions de payout du Pro deviennent plus exigeantes, avec cinq journées à 500 dollars contre quatre journées à 300 dollars sur le Growth.
À cette taille, je préfère renoncer à une partie du drawdown supplémentaire pour avoir des critères de retrait moins contraignants.
Mon test de FTMO Futures en live
Voici le replay d'un live où je trade sur FTMO Futures avec TradingView.
